Cashflow versus bénéfices : les piliers de la croissance de votre entreprise et de vos finances
Petit vade-mecum pour comprendre les principales différences entre cashflow et bénéfices, le rôle décisif de ces deux éléments pour la réussite de votre entreprise et découvrir comment optimiser votre planification financière grâce à l’automatisation et à l’IA.
Cashflow et bénéfices mesurent chacun un aspect différent de la santé financière de votre entreprise. Comprendre ces deux principes vous permet de prendre des décisions plus judicieuses en matière de dépenses, d’investissements et de stratégies à long terme.
Ce billet de blog explique comment l’automatisation, l’IA et les logiciels spécialisés de gestion financière et de trésorerie peuvent vous aider à vous projeter au-delà d’une approche purement réactive et à adopter une approche prédictive, fondée sur les données, pour gérer trésorerie et rentabilité.
Cet article aborde les points suivants :
- Les bénéfices, quèsaco ?
- Types de bénéfices
- Vous avez dit cashflow ?
- Types de cashflow
- Cashflow vs bénéfices : pourquoi est-il essentiel de les différencier ?
- Cashflow ou bénéfices : un dilemme typique
- Démarches pratiques pour gérer cashflow et bénéfices
- Relation entre cashflow, bénéfices et chiffre d’affaires
- Pièges typiques liés au cashflow et aux bénéfices (et comment les éviter)
- Pourquoi une gestion manuelle des bénéfices et du cashflow peut-elle entraver la croissance de votre entreprise ?
- Comment l’IA et l’automatisation peuvent-elles vous aider à mieux gérer bénéfices et cashflow
- Dernières réflexions
Les bénéfices, quèsaco ?
Le bénéfice (ou revenu net) est ce qui subsiste après avoir déduit toutes les dépenses de votre chiffre d’affaires pour une période donnée. Il s’agit notamment des coûts liés aux biens vendus, aux frais d’exploitation (loyer, salaires…), aux frais de marketing, aux impôts et autres frais généraux. Plus simplement, le bénéfice n’est autre que le montant réellement gagné par votre entreprise après déduction de tous les coûts. En d’autres termes : chiffre d’affaires — dépenses = bénéfice.
Types de bénéfices
Le bénéfice brut est le solde qui subsiste après avoir déduit uniquement les coûts de production ou d’achat des biens vendus de votre chiffre d’affaires. Il s’agit d’un paramètre de rentabilité avant la prise en compte des autres dépenses d’exploitation.
Le bénéfice d’exploitation (EBITDA) correspond au bénéfice brut moins les frais d’exploitation tels que le loyer, les salaires et les services d’utilité publique. L’EBITDA offre un aperçu de vos performances opérationnelles avant comptabilisation des impôts et des intérêts.
Le bénéfice net représente le résultat final après déduction des impôts, intérêts et autres obligations financières.
Vous avez dit cashflow ?
Le bénéfice est bien sûr essentiel mais, contrairement au cashflow (flux de trésorerie), il ne dit pas grand-chose de votre marge de manœuvre financière. Le cashflow est la variation nette de votre position de trésorerie sur une période donnée. En d’autres termes, il s’agit du montant effectif des entrées et des sorties d’argent.
- Un cashflow négatif indique que vous dépensez plus d’argent que vous n’en gagnez sur une période donnée. Vous disposez alors d’une marge de manœuvre réduite et vous risquez de rencontrer des problèmes de solvabilité.
- Un cashflow positif signifie que votre entreprise engrange plus d’argent qu’elle n’en dépense.
Types de cashflow
Le cashflow d’exploitation est l’argent généré par les activités de base de l’entreprise (ventes, salaires, loyers…) et utilisé pour ces dernières.
Le cashflow d’investissement est l’argent généré par l’achat ou la vente d’actifs, tels que des biens immobiliers ou des équipements.
Le cashflow de financement comprend les emprunts, les financements par des investisseurs et les dividendes.
Cashflow vs bénéfices : pourquoi il est essentiel de les différencier ?
Les bénéfices reflètent les performances financières à long terme, mais ne tiennent pas compte des flux de trésorerie en temps réel.
Le cashflow vous permet de faire face à vos obligations à court terme.
Il est essentiel, pour la stabilité financière de toute entreprise, de gérer à la fois ses bénéfices et son cashflow. Voici un aperçu des principales différences :
| Principales différences | Bénéfice | Cashflow |
| Ligne de temps | Comptabilisé lorsque vous facturez vos revenus (mais pas nécessairement réceptionnés directement) et que vous effectuez des dépenses (mais pas nécessairement payées). | Suivi des entrées et des sorties de fonds réelles, indépendamment du moment où elles sont officiellement comptabilisées. |
| Eléments non monétaires | Comprend également les dépenses autres qu’en espèces (par exemple, les amortissements, les dépréciations) qui réduisent le revenu imposable sans affecter les liquidités réelles. | Comprend uniquement les mouvements d’argent, c’est-à-dire l’argent qui entre et sort réellement, à l’exception des écritures sans effets sur la trésorerie. |
| Mesure | Reflète les performances globales de l’entreprise et sa viabilité à long terme. | Reflète la santé financière et la liquidité actuelles, essentielles pour honorer les obligations à court terme. |
| Prise de décision | Donne une orientation pour la croissance à long terme et la planification stratégique. | Essentiel pour les décisions opérationnelles quotidiennes : paiement des factures et des salaires, dépenses imprévues, etc. |
Cashflow ou bénéfices : un dilemme typique
Vous venez de décrocher un contrat important et vous espérez davantage de bénéfices. Cependant, comme le délai de paiement de votre client est de 90 jours, vous avez moins d’argent en trésorerie. Mais entre-temps, vous devez continuer à payer les salaires, le loyer et les coûts de production, ce qui peut entraîner un manque de liquidités. Un retard de paiement peut entraîner une crise de cashflow. Pour poursuivre vos activités, vous devez recourir à des financements à court terme, tels que des lignes de crédit ou l’affacturage, ce qui entraîne des coûts supplémentaires qui grèvent vos bénéfices.
S’ils ne sont pas correctement gérés, ces coûts de financement plus élevés et les problèmes de trésorerie peuvent nuire à votre solvabilité, compromettre vos relations avec vos fournisseurs et menacer la stabilité de votre entreprise.
Démarches pratiques pour gérer cashflow et bénéfices
| Stratégie cashflow | Stratégie bénéfices | |
| Prévisions précises | Établir des prévisions sur les entrées et les sorties de trésorerie permet d’anticiper les carences potentielles et d’obtenir un financement en cas de besoin. | Établir des prévisions sur le chiffre d’affaires, les dépenses et les dépenses futures permet de planifier les expansions, les recrutements et les nouvelles gammes de produits. |
| Facturation et recouvrement efficaces | Rationaliser les processus de facturation et proposer différents modes de paiement permet d’encourager le respect des délais de paiement. | Mettre en place des conditions de crédit claires, avec des pénalités de retard, permet de réduire le risque de factures impayées. |
| Gestion des dépenses | Surveiller attentivement les frais généraux tels que le loyer, les services d’utilité publique et le matériel de bureau. En l’absence d’un bon suivi, même les petites dépenses mensuelles peuvent s’accumuler. | Négocier de meilleures conditions avec les fournisseurs et les partenaires permet de réduire les dépenses globales. |
| Utiliser le financement à bon escient | Les prêts à court terme ou les lignes de crédit permettent de combler des manques temporaires de liquidités. | Les prêts à long terme permettent de financer des expansions, mais ils réduisent la rentabilité si les frais d’intérêts sont trop élevés. |
| Réinvestir stratégiquement les bénéfices | Affecter des ressources aux activités qui améliorent la trésorerie, par exemple, en utilisant des systèmes qui accélèrent le cycle de facturation ou automatisent les tâches administratives. | Investir dans des domaines de croissance tels que le développement de nouveaux produits ou l’expansion du marché permet de maximiser la rentabilité à long terme. |
| Conserver une réserve de liquidité | Conserver une réserve de liquidités pour les urgences ou les dépenses imprévues assure tranquillité d’esprit et protection contre les revers temporaires. | La stabilité financière d’une réserve de trésorerie favorise une rentabilité soutenue et une résilience durable. |
Relation entre cashflow, bénéfices et chiffre d’affaires
Le chiffre d’affaires constitue un autre indicateur de la santé financière d’une entreprise. En quoi diffère-t-il du cashflow et des bénéfices ?
| Terme | Définition | Exemple |
| Chiffre d’affaires | Le revenu global des ventes ou des prestations de services avant déduction des dépenses. | Vous vendez des produits pour une valeur de 100.000 euros en l’espace d’un mois. |
| Bénéfice | Les fonds restants après déduction de tous les frais du chiffre d’affaires. | Après déduction des coûts (par exemple 70.000 euros de dépenses totales), le bénéfice net est de 30.000 euros dans le compte de résultat. |
| Cashflow | Flux de trésorerie réels entrants et sortants. | Si certains clients n’ont pas encore payé leur facture (par ex., 20.000 euros sont encore dus) ou si vous avez dû payer vos fournisseurs plus tôt, votre trésorerie nette pour cette même période pourrait n’être que de 10.000 euros. |
Cette différence explique pourquoi vous pouvez être à la tête d’une entreprise rentable et pourtant manquer de liquidités.
Pièges typiques liés au cashflow et aux bénéfices (et comment les éviter)
Surestimer les prévisions de vente
Des prévisions de chiffre d’affaires irréalistes peuvent entraîner des manques de liquidités.
- Privilégiez des prévisions prudentes basées sur des scénarios optimistes et pessimistes.
- Gardez un œil sur les indicateurs clés et adaptez vos prévisions en temps réel.
Ignorer les variations saisonnières
Les périodes creuses peuvent engendrer un manque de liquidités.
- Analysez les tendances passées en matière de cashflow et constituez un fonds de réserve.
- Adaptez vos dépenses en matière de personnel, de marketing et de stocks en fonction de la demande saisonnière.
Se concentrer sur les bénéfices et pas les liquidités
Une entreprise rentable peut éprouver des difficultés si ses recettes sont entravées par des factures impayées.
- Améliorez la gestion des créances en fixant des conditions de paiement claires et en assurant le suivi des factures.
- Raccourcissez le cycle de conversion des encaisses et utilisez des outils de prévision pour anticiper les manques à gagner.
Mal utiliser le financement par emprunt
Des dettes mal gérées et assorties de taux d’intérêt élevés peuvent épuiser le flux de trésorerie.
- Adaptez vos dettes aux flux de recettes : financements à long terme pour les investissements et à court terme pour le fonds de roulement.
- Gardez un œil sur les ratios d’endettement et envisagez des options de financement flexibles, comme le financement basé sur les revenus.
Remédier à ces écueils est la garantie d’une trésorerie solide, d’une stabilité financière et d’une rentabilité à long terme.
Pourquoi une gestion manuelle des bénéfices et du cashflow peut-elle entraver la croissance de votre entreprise
Le suivi manuel des bénéfices et des flux de trésorerie, que ce soit à l’aide de feuilles de calcul, de méthodes comptables obsolètes ou encore d’outils financiers déconnectés, peut nuire à la stabilité de votre entreprise.
Des données financières obsolètes sont source de mauvaises décisions
Si vous effectuez un suivi manuel de vos bénéfices et flux de trésorerie, vous vous basez probablement sur des données obsolètes. Vous prenez alors d’importantes décisions financières (recrutement, expansion, investissements en capital) sur la base de données périmées et vous accroissez vos risques. Par exemple, votre entreprise se développe en raison des bons résultats enregistrés au cours du dernier trimestre… ce qui vous expose potentiellement à une crise de trésorerie en raison de factures impayées.
L’erreur humaine conduit à des données inexactes
Les erreurs se glissent facilement lors de la saisie manuelle des données, formules et classification dans les feuilles de calcul. L’image de votre santé financière peut ainsi se retrouver faussée. Vous risquez de surestimer votre chiffre d’affaires, de sous-estimer vos coûts, d’oublier des doubles dépenses… Résultat : un éventuel manque de liquidités inattendu.
Des outils et données disparates ne vous permettent pas un suivi efficace
Les équipes financières jonglent souvent avec différents outils logiciels, feuilles de calcul et relevés bancaires, qui n’autorisent pas une intégration aisée entre eux. Sans système centralisé de gestion financière, vous passez des heures à collecter des données de différents systèmes afin de calculer votre trésorerie au lieu de travailler avec des informations en temps réel.
Vous n’avez pas de vision en temps réel sur les risques ou les opportunités
Avec un suivi manuel de vos données financières, vous ne pouvez déceler que trop tardivement les déficits de trésorerie, l’érosion des marges ou les inefficacités dans les dépenses.
Comment l’IA et l’automatisation peuvent-elles vous aider à mieux gérer bénéfices et cashflow
À l’heure actuelle, vous disposez d’outils de gestion financière basés sur le cloud qui utilisent l’IA et l’automatisation, qui vous permettent d’obtenir, entre autres :
Des prévisions de bénéfices et de cashflow basées sur l’IA
L’IA peut analyser les données financières du passé, identifier les tendances et prédire plus précisément les futurs cycles de bénéfices et de trésorerie.
- L’IA peut prévoir les déficits de trésorerie avant qu’ils ne se produisent, ce qui vous permet d’ajuster vos dépenses ou d’organiser votre financement.
- Les modèles d’apprentissage automatique détectent les variations de la marge bénéficiaire et signalent automatiquement les inefficacités.
Des rapports financiers et des rapprochements automatisés
Les outils de gestion financière dématérialisés synchronisent automatiquement les revenus, les dépenses, les factures et les paiements en temps réel.
- Au lieu d’ajuster manuellement le cashflow, vous pouvez utiliser un logiciel de comptabilité automatisé pour générer des états financiers en temps réel.
- En identifiant les transactions manquantes ou dupliquées, l’IA permet de réduire le nombre d’erreurs comptables.
- Les outils de rapprochement basés sur l’IA font automatiquement correspondre vos transactions bancaires, ramenant ainsi les délais de clôture mensuelle de plusieurs semaines à quelques jours.
Une analyse IA intégrée pour une prise de décision plus judicieuse
L’IA peut analyser les données financières relatives aux gammes de produits, aux zones géographiques et aux centres des coûts, et fournir des informations détaillées en temps réel sur la rentabilité.
- Les tableaux de bord basés sur l’IA vous permettent de déterminer les activités rentables et celles qui entravent la trésorerie.
- L’IA peut suggérer des opportunités de réduction des coûts et d’ajustement des prix sur la base d’analyses en temps réel des marges bénéficiaires.
- L’IA peut déceler une baisse des marges pour une gamme de produits à fort chiffre d’affaires, ce qui vous permet d’ajuster les prix avant que ces pertes ne deviennent incontrôlables.
L’automatisation des comptes fournisseurs basée sur l’IA
L’IA accélère le recouvrement des factures et optimise les délais de paiement afin d’éviter les problèmes de trésorerie.
- La facturation automatique permet des paiements plus rapides grâce à l’envoi de rappels et au traitement des transactions de manière transparente.
- La gestion du cashflow basée sur l’IA analyse les délais de paiement des fournisseurs et garantit un calendrier optimal pour maintenir vos liquidités.
Dernières réflexions
Les bénéfices stimulent la croissance à long terme alors que le cashflow permet le fonctionnement quotidien de votre entreprise. Ignorer l’un ou l’autre peut entraîner des difficultés financières, vous obligeant à prendre des décisions réactives plutôt que de planifier vos finances de manière proactive.
Le fait d’équilibrer cashflow et bénéfices à l’aide d’une technologie financière intelligente vous permet de prendre des décisions plus judicieuses, fondées sur les données, afin que votre entreprise soit suffisamment résiliente financièrement pour saisir de nouvelles opportunités et connaître un succès durable.
